在经历了疫情后产能过剩和经济不确定性带来的动荡时期后，全球物料搬运和仓储自动化行业正处于一个关键的转折点。投资周期正在转变，技术应用正在加速，竞争格局也在不断演变。对于高层决策者而言，挑战显而易见：如何在应对持续存在的风险和不断变化的客户期望的同时，使企业能够从行业预期的复苏和长期转型中获益。
复苏、重塑与通往2030年的道路
在经历了疫情后产能过剩和经济不确定性带来的动荡时期后，全球物料搬运和仓储自动化行业正处于一个关键的转折点。投资周期正在转变，技术应用正在加速，竞争格局也在不断演变。对于高层决策者而言，挑战显而易见：如何在应对持续存在的风险和不断变化的客户期望的同时，使企业能够从行业预期的复苏和长期转型中获益。
市场复苏与新的增长方程式
过去五年，仓储自动化市场的发展轨迹可谓跌宕起伏。在新冠疫情期间，受电子商务扩张的推动，投资激增，此后，仓储自动化市场经历了漫长的发展历程。供应链中断2022 年至 2024 年，该行业面临明显的放缓。产能过剩、通货膨胀和宏观经济的不确定性导致许多客户推迟或取消项目，尤其是在零售和食品饮料等消费驱动型行业。
然而，2026 年及以后的前景总体上更为乐观。市场蓄势待发，有望强劲复苏，预计到 2030 年复合年增长率（CAGR）将达到 7%至 10%。尤其是在美国，受新建仓库项目、制造业回流以及电子商务复苏的推动，预计将恢复两位数增长。2024 年至 2030 年间，零售和物流预计将贡献美国市场总增长的约 75%。
软件和人工智能正在改写仓库价值创造的规则。最终的赢家将是那些掌握集成技术，而不仅仅是安装技术的企业。-拉尔夫·梅尔 合伙人 苏黎世办事处，中欧
竞争格局：整合与专业化
随着市场复苏，竞争格局呈现出碎片化和整合的趋势。全系列产品制造商和专业 OEM 厂商在增长和盈利之间寻求平衡，而解决方案提供商则面临着成本上涨和产品同质化带来的利润压力。
从 SAP 和 Oracle 这样的大型企业到 BlueYonder 和 Manhattan Associates 这样的利基专业公司，软件供应商正在抓住高利润的商机。流程编排和智能分析正成为价值创造的核心。
并购活动行业格局正在重塑。各厂商都在构建硬件和软件能力，或加大力度推进与技术无关的集成。能否在硬件、软件和服务领域建立并管理有效的合作伙伴关系，将是决定长期成功的关键因素。
区域动态与终端市场分化
美洲：韧性与再加速
美洲仍然是仓储自动化领域规模最大、最具韧性的市场。在经历了产能过剩和宏观经济不确定性导致的停滞期后，随着空置率下降和新投资项目的宣布，该地区预计将迎来新的增长。
在亚马逊区域化战略和电子商务交易量反弹的支持下，零售和包裹业务有望重拾增长势头。
欧洲、中东和非洲地区以及亚太地区：稳定与追赶
过渡到其他地区，欧洲、中东和非洲地区短期内将面临通货膨胀和地缘政治风险带来的不利影响，但预计在 2026 年后将趋于稳定并反弹。
亚太地区，尤其是中国，仓库建设一度停滞，导致复苏进程延缓。然而，随着现代化和自动化程度的提升赶上全球其他地区，预计该地区将实现最快的长期增长。
终端市场细微差别
零售和食品饮料行业合计约占全球市场的 65%，其中美洲和欧洲、中东及非洲地区（EMEA）的集中度较高。制造业和生命科学行业则较为稳定，预计制造业将在 2026 年后强劲反弹。
在经历了一段时间的资本支出削减之后，包裹自动化预计将从 2026 年开始以两位数的复合年增长率增长。
移动自动化与人工智能的崛起
或许最具活力的细分领域是移动自动化，包括自主移动机器人（AMR）和自动导引车（AGV）。预计这些技术在 2025 年至 2030 年间的复合年增长率将达到约 30%，远远超过传送带和分拣机等固定式自动化解决方案。
移动系统的优势显而易见：部署速度更快、灵活性更高、扩展性更强。这使得运营商能够适应不断变化的需求和日益复杂的产品种类。
同时，人工智能移动自动化领域正从炒作走向实际应用。人工智能赋能的导航、车队管理和实时编排正成为自主移动机器人（AMR）和自动导引车（AGV）解决方案的差异化优势。尽管许多应用案例仍处于早期阶段，但发展方向毋庸置疑：未来移动自动化领域的竞争优势将取决于能否利用数据和自动化实现持续优化。
战略意义：领导者的决策
“未来五年将区分敏捷型企业和过时型企业——自动化不再是可选项，而是具有竞争力的供应链的支柱。
-塞巴斯蒂安·科珀 芝加哥办事处，北美”
重新思考投资时机和风险
投资时机的选择是一个核心战略问题。尽管市场普遍预期2026年开始复苏，但下行风险依然存在——尤其是在关税、通胀或地缘政治紧张局势持续的情况下。
一些预测表明，长期的不确定性可能会将经济复苏推迟到2028年，随后投资将出现追赶式增长。领导者必须权衡过早行动（并面临持续波动）的风险与错过下一波增长浪潮的风险。
驾驭价值链和合作伙伴生态系统
仓储自动化价值链正变得日益复杂和相互关联。对于缺乏内部专业知识的客户而言，系统集成商——尤其是那些拥有深厚终端市场经验的系统集成商——的重要性日益凸显。
然而，市场也出现了不拘泥于特定技术的集成商、专业 OEM 厂商和纯软件供应商的崛起。并购活动依然活跃，各企业都在寻求拓展自身能力，巩固其在不断发展的生态系统中的地位。
对于决策者而言，选择合作伙伴和供应商比以往任何时候都更加重要。可靠性、集成专业知识以及提供端到端解决方案的能力是关键的采购标准。生命周期服务的转换门槛最高，因此最初的集成决策尤其难以更改。
应对劳工和消费者的压力
劳动力短缺和工资成本上涨一直是推动自动化普及的持续因素。仓储和物流岗位越来越难招到合适的人选，人员流动率高，监管压力也日益增大。
自动化不仅仅是一种节省成本的措施，它正变得越来越重要，因为它能够维持运营的连续性并满足服务水平预期。
消费者行为也在重塑行业格局。对更快配送、更广泛产品选择和实时信息的需求，正促使运营商投资于高吞吐量、灵活的物流配送系统。电子商务在经历了疫情后的短暂停滞期后，如今再次加速增长，尤其是在零售和包裹递送领域。
技术、融合与未来竞争
随着物料搬运和仓储自动化行业进入下一阶段，能够预见并适应结构性转变而非仅仅搭上复苏顺风车的企业，将成为最终的赢家。电子商务增长、劳动力市场动态和技术创新三者交汇融合，既带来了机遇，也带来了风险。
领导者必须慎重选择投资方向、合作伙伴以及如何确保业务面向未来。当务之急显而易见：在资本配置中保持灵活性，并密切关注终端市场趋势和不断发展的合作伙伴生态系统。
未来五年，那些能够驾驭复杂局面、应对不确定性并把握转型行业机遇的人将获得丰厚回报。
作者：拉尔夫·梅尔和塞巴斯蒂安·科珀 原文链接：https://www.rolandberger.com/en/Insights/Publications/Material-Handling-and-Warehouse-Automation-Outlook.html
全球塑料包装监管正全面转向强制合规，这直接重塑了企业的成本结构与市场准入标准。...
人工智能规模化发展的真正制约因素是电力——但体现在两个方面。首先是电网可用性：确保数据中心获得充足的电力连接仍然是一个持续存在的基础设施瓶颈。其次是功率密度：电力到达设施后，如何在日益密集的机架中输送、分配和散发前所未有的电力，构成了另一项架构挑战。...
我们总结了金属材料行业的五大趋势，以帮助金属材料企业更好地把握行业发展趋势，跨越行业周期，抓住价值“再”创造、能力“再”提升的机会，实现新常态下的点石“再”成金。...